Star-company.ru

Лайфхаки от Кризиса
5 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Инвестиционная стратегия на примере предприятия

Инвестиционная стратегия на примере предприятия

Актуальность настоящего исследования определяется насущной потребностью в научно-методических материалах и практических рекомендациях по построению инвестиционной стратегии предприятий, а также в создании автоматизированной системы, поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии.

Автоматизированная система, поддерживающая процесс моделирования инвестиционной стратегии, обеспечит высокое качество выполнения по выбору инвестиционной стратегии за счет сокращения времени ее проведения, снижения влияния человеческого фактора, обеспечения дополнительного контроля получаемых показателей отчетности и т.д. Данная система упростит процесс обработки данных, подготовки полного комплекта финансовой отчетности, обеспечит быстрый и удобный доступ к показателям финансовой отчетности.

Общая характеристика инвестиционного проекта

22 сентября 2014 г. Россия и Южно-Африканская Республика (ЮАР) во время 58-й генеральной конференции МАГАТЭ подписали межправительственное соглашение о стратегическом партнерстве в атомной энергетике. Данный документ дает России мощную платформу для развития сотрудничества с ЮАР, а именно планирование ЮАР закупки и установки восьми новых энергоблоков с российскими реакторами общей мощностью до 9,6 ГВт. Инвестиционный проект российского предприятия «Росатом» — построение восьми энергоблоков и дальнейшая техническая поддержка данного проекта — будет являться толчком для роста экономического развития в ЮАР [5].

На основе литературных и Интернет-источников был проведен анализ экономической эффективности данного инвестиционного проекта с использованием программного средства (ПС) Project Expert 7. ПС Project Expert 7 разработан для планирования, расчета и сравнительного анализа инвестиционных проектов в целях выбора рациональной формы финансирования. Однако в настоящее время ПС Project Expert морально устарел и имеет множество недостатков. Вследствие этого существует необходимость в создании автоматизированной системы (АС), поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии.

Формализованное описание процесса моделирования инвестиционной стратегии

Унифицированный язык моделирования (Unified Modeling Language, UML) является языком визуального моделирования, разработанным для спецификации, визуализации, проектирования и документирования предметной области и программных систем. Визуальные модели обеспечивают наглядное представление бизнес-процессов предметной области, архитектурных и структурных решений АС, делая их понятными не только разработчикам, но и заказчикам АС, при этом обеспечивая поддержку необходимого контроля и управления всеми фазами создания программных средств и АС [4].

В полной мере возможности языка UML реализованы в среде визуального моделирования Enterprise Architect. Enterprise Architect представляет собой набор UML-диаграмм, поддерживающий полный жизненный цикл создания АС.

Основой процесса моделирования инвестиционной стратегии предприятия является использование диаграммы деятельности (activity diagram) UML [1]. На рисунке 1 представлены основные этапы процесса моделирования инвестиционной стратегии предприятия.

Рис. 1. Основные этапы моделирования инвестиционной стратегии предприятия

Как видно из рисунка 1, основные этапы моделирования инвестиционной стратегии предприятия включают:

1) оценку и анализ экономического потенциала предприятия;

2) формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности;

3) оценку результативности разработки инвестиционной стратегии.

Как видно из рисунка 2, этап «Оценка и анализ экономического потенциала предприятия» в свою очередь включает такие шаги, как:

1) проведение анализа основных производственных фондов;

2) проведение анализа трудовых ресурсов;

3) оценка эффективности хозяйствования предприятия;

4) построение сравнительного аналитического баланса;

5) оценка имущественного потенциала;

6) расчет финансовых абсолютных показателей;

7) расчет финансовых относительных показателей;

8) анализ деловой активности предприятия.

На первом этапе деятельность экономического субъекта (предприятия) рассматривается как сложная система, которая формализуется и описывается показателями и направлена на поддержание, а чаще – на повышение своего экономического потенциала.

Проанализировав экономический потенциал предприятия, переходим к следующему шагу – к процессу формирования инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности.

Этап «Формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности (рис. 3) включает:

1) оценку сильных и слабых сторон предприятия, определяющих особенности его инвестиционной деятельности (SWOT-анализ);

2) проведение процесса стратегического управления: определение миссии и цели предприятия;

3) проведение диагностического этапа процесса стратегического планирования: определение факторов, представляющих угрозу, и возможностей для текущей стратегии предприятия (регламент стратегического планирования);

4) формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности.

Рис. 2. Декомпозиция шага 1«Оценка и анализ экономического потенциала предприятия»

Рис.3 Декомпозиция Шага 2. «Формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности»

В процессе этого этапа устанавливается связь между направлениями инвестиционной деятельности с основными механизмами их реализации в предполагаемой перспективе.

Последний этап (рис. 4) есть оценка результативности разработанной инвестиционной стратегии. Этот этап завершает процесс разработки инвестиционной стратегии. Такая оценка проводится по системе специальных экономических и внеэкономических критериев, устанавливаемых предприятием. В результате выполнения данного шага инвестиционный аналитик получает на выходе отчет о показателях, выраженных в абсолютных значениях, определяющие сообразность выбранной инвестиционной политики.

Этап «Оценка результативности разработки инвестиционной стратегии» включает:

1) расчет показателя NPV;

2) расчет внутренней нормы доходности;

3) оценку приемлемости уровня рисков, связанных с реализацией инвестиционной стратегии.

Рис. 4. Декомпозиция Шага 3. «Оценка результативности разработки инвестиционной стратегии»

Итогом проведения работ по реализации описанного выше в виде набора взаимосвязанных моделей процесса моделирования инвестиционной стратегии является получение выбранной конкретной инвестиционной политики предприятия, которая оценена инвестиционными показателями.

Для создания автоматизированной системы (АС), поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии, были определены подсистемы АС и функциональные требования высокого уровня (табл. 1) [2]. Подсистемы АС и требования высокого уровня определялись на основе представленных моделей бизнес-процесса.

Назначение подсистем и их основные характеристики

Оценка и анализ экономического потенциала предприятия

Проведение анализа основных производственных фондов, трудовых ресурсов, оценка эффективности хозяйствования предприятия, построение аналитического баланса, оценка имущественного потенциала, расчет финансовых абсолютных показателей, расчет финансовых относительных показателей, анализ деловой активности предприятия

Формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности

SWOT-анализ, формирование инвестиционной политики

Оценка результативности разработки инвестиционной стратегии

Расчет показателя NPV, расчет внутренней нормы доходности, оценка приемлемости уровня рисков, связанных с реализацией инвестиционной стратегии

Среди источников возможного экономического эффекта от внедрения и использования АС, поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии, можно выделить следующие:

1) сокращение продолжительности выполнения моделировании инвестиционной стратегии отчетности;

2) сокращение затрат при выполнении процесса моделирования;

3) уменьшение влияния ошибок персонала предприятия и сокращение самого количества ошибок, допускаемых в ходе реализации процесса;

4) проведение более точного планирования времени и ресурсов, необходимых для моделирования стратегии.

Читать еще:  Договор инвестирования образец

Внедрение АС, поддерживающей моделирование инвестиционной стратегии, дает предприятию возможность получать своевременно составленную, качественную и надежную инвестиционную стратегию, благоприятно влияющую на деятельность предприятия. Таким образом, разработка инвестиционной стратегии фирмы позволяет рационально использовать инвестиционные ресурсы предприятия, что, безусловно, ведет к повышению эффективности его деятельности. В конечном итоге формирование инвестиционной стратегии предприятия должно дать ответы на три вопроса:

1) какие сильные стороны предприятия, которые нужно развивать;

2) каковы потребности в капиталовложениях;

3) каков экономический эффект по выбранным направлениям.

Рецензенты:

Путилов А.В., д.т.н., профессор, декан факультета управления и экономики высоких технологий, Национальный исследовательский ядерный университет «МИФИ», г. Москва;

Гусева А.И., д.т.н., профессор, кафедра экономики и менеджмента в промышленности, Национальный исследовательский ядерный университет «МИФИ», г. Москва.

Разработка инвестиционной стратегии предприятия на примере ООО «Стайл»

Формы и виды инвестиций. Инвестиционный портфель как основа формирования инвестиционной стратегии предприятия. Оценка эффективности использования основных средств. Анализ актива баланса. Экономическая оценка выбора стратегии инвестирования ООО «Стайл».

РубрикаФинансы, деньги и налоги
Виддипломная работа
Языкрусский
Дата добавления11.09.2014
Размер файла338,3 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

1. Теоретические основы выбора инвестиционной стратегии предприятии

1.1 Выбор инвестиционной стратегии предприятия

1.2 Формы и виды инвестиций

1.3 Инвестиционный портфель как основа формирования инвестиционной стратегии предприятия

2. Характеристика предприятия и анализ его инвестиционной деятельности на примере ООО «Стайл»

2.1 Общая характеристика предприятия

2.2 Анализ финансовой деятельности предприятия

2.3 Оценка эффективности использования основных средств

3 Разработка инвестиционной стратегии предприятия на примере ООО «Стайл»

3.1 Расчет показателей коммерческой эффективности предложенных мероприятий

3.2 Экономическая оценка выбора стратегии инвестирования ООО «Стайл»

3.3 Оценка финансовой реализуемости проекта

Список использованных источников

Инвестиционная стратегия предприятия представляет собой сложную и взаимосвязанную совокупность видов деятельности предприятия, направленную на его дальнейшее развитие, получение прибыли и других положительных эффектов в результате инвестиционных вложений.

Разработка инвестиционной стратегии предполагает: определение долгосрочных целей предприятия; выбор наиболее перспективных и выгодных вариантов вложений капитала; разработку приоритетов в развитии предприятия; оценку альтернативных инвестиционных проектов; разработку технологических, маркетинговых, финансовых прогнозов; оценку последствий реализации инвестиционных проектов.

Объект исследования выпускной квалификационной работы — деятельность ООО «Стайл».

Предмет исследования — инвестиционная стратегия данного предприятия.

Цель данной работы — разработка инвестиционной стратегии предприятия.

Задачами данной работы являются:

· рассмотрение теоретических аспектов разработки инвестиционной стратегии предприятия,

· проведение анализа деятельности,

· разработка инвестиционной стратегии.

В качестве источников информации для проведения исследования использовались публикации Росстата Российской Федерации, законодательные акты федеральных и местных органов власти, периодические издания.

В процессе исследования использовались теоретические разработки отечественных и зарубежных экономистов, идеи различных школ и направлений. Основными методами исследования являются: абстрактно-логический, исторический, экономико-статистический, экономическая диагностика, сравнение, группировки, специфические расчеты показателей эффективности инвестиций.

Результаты работы направлены на улучшение инвестиционной деятельности ООО «Стайл». Работа содержит рекомендации по реализации инвестиционной проекта развития объекта исследования, а проведенные расчеты показали, что внедрение выбранного направления по расширению фитнес-зала и обновления спортивного оборудования принесет существенный экономический эффект и обеспечит высокую эффективность вложений. Так же, разработанную стратегию можно будет применить на схожих организациях.

Дипломный проект включает: введение, три главы, заключение и список использованных источников.

В первой главе проведен обзор теоретических основ рассматриваемой темы на основе современной учебно-практической литературы и нормативно-правовой базы. Дана характеристика инвестиционной деятельности предприятия и ее основных компонентов. Исследована сущность и процесс разработки инвестиционной стратегии предприятия. Рассмотрено понятие и виды инвестиционного проекта в трактовках разных авторов, описана структура инвестиционного цикла.

Во второй главе дана развернутая характеристика современного состояния предприятия ООО «Стайл». Описана организационная структура предприятия, цели и задачи, организация процесса производства и управления. Изучена динамика основных экономических показателей деятельности и проведен подробный анализ финансового состояния предприятия.

В третьей главе в качестве основного направления инвестиционной стратегии развития предприятия рассмотрены два источника финансирования: лизинг и кредит под залог приобретаемого оборудования.

Основные результаты обобщены в заключении.

1. Теоретические основы привлечения инвестиций

Инвестиционная стратегия на примере предприятия

Актуальность настоящего исследования определяется насущной потребностью в научно-методических материалах и практических рекомендациях по построению инвестиционной стратегии предприятий, а также в создании автоматизированной системы, поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии.

Автоматизированная система, поддерживающая процесс моделирования инвестиционной стратегии, обеспечит высокое качество выполнения по выбору инвестиционной стратегии за счет сокращения времени ее проведения, снижения влияния человеческого фактора, обеспечения дополнительного контроля получаемых показателей отчетности и т.д. Данная система упростит процесс обработки данных, подготовки полного комплекта финансовой отчетности, обеспечит быстрый и удобный доступ к показателям финансовой отчетности.

Общая характеристика инвестиционного проекта

22 сентября 2014 г. Россия и Южно-Африканская Республика (ЮАР) во время 58-й генеральной конференции МАГАТЭ подписали межправительственное соглашение о стратегическом партнерстве в атомной энергетике. Данный документ дает России мощную платформу для развития сотрудничества с ЮАР, а именно планирование ЮАР закупки и установки восьми новых энергоблоков с российскими реакторами общей мощностью до 9,6 ГВт. Инвестиционный проект российского предприятия «Росатом» — построение восьми энергоблоков и дальнейшая техническая поддержка данного проекта — будет являться толчком для роста экономического развития в ЮАР [5].

На основе литературных и Интернет-источников был проведен анализ экономической эффективности данного инвестиционного проекта с использованием программного средства (ПС) Project Expert 7. ПС Project Expert 7 разработан для планирования, расчета и сравнительного анализа инвестиционных проектов в целях выбора рациональной формы финансирования. Однако в настоящее время ПС Project Expert морально устарел и имеет множество недостатков. Вследствие этого существует необходимость в создании автоматизированной системы (АС), поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии.

Формализованное описание процесса моделирования инвестиционной стратегии

Унифицированный язык моделирования (Unified Modeling Language, UML) является языком визуального моделирования, разработанным для спецификации, визуализации, проектирования и документирования предметной области и программных систем. Визуальные модели обеспечивают наглядное представление бизнес-процессов предметной области, архитектурных и структурных решений АС, делая их понятными не только разработчикам, но и заказчикам АС, при этом обеспечивая поддержку необходимого контроля и управления всеми фазами создания программных средств и АС [4].

Читать еще:  Договор соинвестирования это

В полной мере возможности языка UML реализованы в среде визуального моделирования Enterprise Architect. Enterprise Architect представляет собой набор UML-диаграмм, поддерживающий полный жизненный цикл создания АС.

Основой процесса моделирования инвестиционной стратегии предприятия является использование диаграммы деятельности (activity diagram) UML [1]. На рисунке 1 представлены основные этапы процесса моделирования инвестиционной стратегии предприятия.

Рис. 1. Основные этапы моделирования инвестиционной стратегии предприятия

Как видно из рисунка 1, основные этапы моделирования инвестиционной стратегии предприятия включают:

1) оценку и анализ экономического потенциала предприятия;

2) формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности;

3) оценку результативности разработки инвестиционной стратегии.

Как видно из рисунка 2, этап «Оценка и анализ экономического потенциала предприятия» в свою очередь включает такие шаги, как:

1) проведение анализа основных производственных фондов;

2) проведение анализа трудовых ресурсов;

3) оценка эффективности хозяйствования предприятия;

4) построение сравнительного аналитического баланса;

5) оценка имущественного потенциала;

6) расчет финансовых абсолютных показателей;

7) расчет финансовых относительных показателей;

8) анализ деловой активности предприятия.

На первом этапе деятельность экономического субъекта (предприятия) рассматривается как сложная система, которая формализуется и описывается показателями и направлена на поддержание, а чаще – на повышение своего экономического потенциала.

Проанализировав экономический потенциал предприятия, переходим к следующему шагу – к процессу формирования инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности.

Этап «Формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности (рис. 3) включает:

1) оценку сильных и слабых сторон предприятия, определяющих особенности его инвестиционной деятельности (SWOT-анализ);

2) проведение процесса стратегического управления: определение миссии и цели предприятия;

3) проведение диагностического этапа процесса стратегического планирования: определение факторов, представляющих угрозу, и возможностей для текущей стратегии предприятия (регламент стратегического планирования);

4) формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности.

Рис. 2. Декомпозиция шага 1«Оценка и анализ экономического потенциала предприятия»

Рис.3 Декомпозиция Шага 2. «Формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности»

В процессе этого этапа устанавливается связь между направлениями инвестиционной деятельности с основными механизмами их реализации в предполагаемой перспективе.

Последний этап (рис. 4) есть оценка результативности разработанной инвестиционной стратегии. Этот этап завершает процесс разработки инвестиционной стратегии. Такая оценка проводится по системе специальных экономических и внеэкономических критериев, устанавливаемых предприятием. В результате выполнения данного шага инвестиционный аналитик получает на выходе отчет о показателях, выраженных в абсолютных значениях, определяющие сообразность выбранной инвестиционной политики.

Этап «Оценка результативности разработки инвестиционной стратегии» включает:

1) расчет показателя NPV;

2) расчет внутренней нормы доходности;

3) оценку приемлемости уровня рисков, связанных с реализацией инвестиционной стратегии.

Рис. 4. Декомпозиция Шага 3. «Оценка результативности разработки инвестиционной стратегии»

Итогом проведения работ по реализации описанного выше в виде набора взаимосвязанных моделей процесса моделирования инвестиционной стратегии является получение выбранной конкретной инвестиционной политики предприятия, которая оценена инвестиционными показателями.

Для создания автоматизированной системы (АС), поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии, были определены подсистемы АС и функциональные требования высокого уровня (табл. 1) [2]. Подсистемы АС и требования высокого уровня определялись на основе представленных моделей бизнес-процесса.

Назначение подсистем и их основные характеристики

Оценка и анализ экономического потенциала предприятия

Проведение анализа основных производственных фондов, трудовых ресурсов, оценка эффективности хозяйствования предприятия, построение аналитического баланса, оценка имущественного потенциала, расчет финансовых абсолютных показателей, расчет финансовых относительных показателей, анализ деловой активности предприятия

Формирование инвестиционной политики по основным аспектам инвестиционной деятельности

SWOT-анализ, формирование инвестиционной политики

Оценка результативности разработки инвестиционной стратегии

Расчет показателя NPV, расчет внутренней нормы доходности, оценка приемлемости уровня рисков, связанных с реализацией инвестиционной стратегии

Среди источников возможного экономического эффекта от внедрения и использования АС, поддерживающей процесс моделирования инвестиционной стратегии, можно выделить следующие:

1) сокращение продолжительности выполнения моделировании инвестиционной стратегии отчетности;

2) сокращение затрат при выполнении процесса моделирования;

3) уменьшение влияния ошибок персонала предприятия и сокращение самого количества ошибок, допускаемых в ходе реализации процесса;

4) проведение более точного планирования времени и ресурсов, необходимых для моделирования стратегии.

Внедрение АС, поддерживающей моделирование инвестиционной стратегии, дает предприятию возможность получать своевременно составленную, качественную и надежную инвестиционную стратегию, благоприятно влияющую на деятельность предприятия. Таким образом, разработка инвестиционной стратегии фирмы позволяет рационально использовать инвестиционные ресурсы предприятия, что, безусловно, ведет к повышению эффективности его деятельности. В конечном итоге формирование инвестиционной стратегии предприятия должно дать ответы на три вопроса:

1) какие сильные стороны предприятия, которые нужно развивать;

2) каковы потребности в капиталовложениях;

3) каков экономический эффект по выбранным направлениям.

Рецензенты:

Путилов А.В., д.т.н., профессор, декан факультета управления и экономики высоких технологий, Национальный исследовательский ядерный университет «МИФИ», г. Москва;

Гусева А.И., д.т.н., профессор, кафедра экономики и менеджмента в промышленности, Национальный исследовательский ядерный университет «МИФИ», г. Москва.

Инвестиционная стратегия

Стратегией называют совокупность способов и методов по достижению цели, которая сформулирована в условиях ограниченности в ресурсах и возможностях.

Распространённая ситуация, когда на этапе запуска проекта его инициаторы сталкиваются со сложностями в виде нехватки финансовых, материальных, интеллектуальных ресурсов, отсутствием опыта и знакомств. Всё это провоцирует на создание последовательного плана действий, по получению результата исходя из того что есть.

Инвестиционная стратегия это комплекс мер по разработке, выбору и внедрению наиболее подходящих, экономически обоснованных и эффективных путей по решению задач, поставленных руководством компании.

Целью инвестиционной стратегии является разработка плана действий, благодаря которому инвестиционная деятельность будет максимально оптимизирована. Под стратегией в целом понимают совокупность управленческих решений в конкретных экономических условиях. Инвестиционная стратегия может быть разработана как для целого государства, так и для одного человека, только уровень подготовки и масштабность задачи будет отличаться.

Самым простым примером для понимания сути стратегии является инвестиционная стратегия предприятия. Любая инвестиционная деятельность ведется для того, чтобы извлекать прибыль или выгоды в нематериальном выражении.

Чтобы получать прибыль, важно оценивать такие ключевые аспекты экономической деятельности, как:

  • поиск источников финансирования
  • обеспечение плановых темпов роста
  • поддержание финансовой стабильности, а также рост основных финансовых показателей
  • минимизация сопутствующих инвестиционных рисков
  • маркетинговые исследования/изучение конъюнктуры рынка
  • ремонт, модернизация и развитие производства
  • формирование необходимого объема инвестиционных ресурсов
  • создание оптимальной структуры инвестиций
  • создание бизнес-плана, анализ инструментов инвестирования, рассчёт уровней доходности
  • создание инвестиционного портфеля, планирование вариантов покрытия ущерба в случае неэффективной реализации плана
  • оценка используемых инструментов инвестирования, выбор наиболее эффективных, отказ от убыточных активов и проектов
  • развитие бизнеса благодаря инвестиционному доходу
  • увеличение выручки и чистой прибыли/обеспечение максимальных уровней доходности.
Читать еще:  Инвестиционная емкость проекта

Поскольку инвестиционная стратегия является многолетним планом доходной деятельности компании, то разработкой и управлением стратегией нужно заниматься постоянно, регулярно решая текущие задачи, переоценивая ее этапы.

Участникам инвестиционного процесса нельзя забывать о том, что при формировании стратегии категорически не рекомендуется отделять её от ранее принятых направлений развития текущей деятельности, если этого только не требуют обстоятельства. Необходима логическая связь инвестиционной вместе с финансовой, социальный, возможно политической и другими видами стратегий, которых придерживаются в компании. Для достижения максимальной эффективности вложений необходим синтез с параллельными путями деятельности. В совокупности это даёт наибольший эффект.

Принципы

Принципами инвестиционных стратегий называют свод базисных понятий, от которых отталкивается развитие деятельности в будущем:

  • цели должны удовлетворять интересы всех участников инвестиционного проекта
  • цели четко сформулированы/исключают разночтения/обладают количественными измерениями/поддаются оценке
  • поставленные задачи носят реальный характер (субъект обязан обладать всем количеством ресурсов, чтобы достигнуть задуманного)
  • инвестиционная стратегия дополняет и не противоречит/не мешает достижению других бизнес задач
  • гибкость и универсальность стратегии (при изменении факторов, влияющих на деятельность, руководство всегда имеет возможность корректировки стратегии, не меняя конечный результат)
  • способствовать достижению приоритетных задач
  • основа для расчета объёма инвестиционных ресурсов, требуемых для полной реализации проекта
  • устанавливать направления развития инвестиционной деятельности
  • стремление к инновационному характеру деятельности.

Основные принципы инвестиционной стратегии в структурированном виде:

  • принцип соответствия (согласованность инвестиционной деятельности с мнением всех участников, и не противоречие другим принятым стратегиям развития)
  • принцип адаптивности и гибкости (при изменении внешних и внутренних факторов, при наступлении форс мажорных обстоятельств топ менеджмент компании должен обладать инструментами по изменению и корректировке утверждённой инвестиционной стратегии без отказа от поставленных задач. Такими форс мажорами могут выступить резкие изменения в законодательстве страны, в конъюнктуре рынка, экономический кризис и т.д.)
  • принцип развития и открытости (подразумевается постоянный поиск путей усовершенствования текущей инвестиционной деятельности, а также поиск новых инвестиционных инструментов, подходящих к стратегии)
  • принцип безопасности (постоянная работа над снижением уровня инвестиционных рисков, путем подбора оптимального формирования инвестиционного портфеля)
  • принцип компетентности (сфера инвестиций это весьма наукоёмкая и специфичная наука и дабы не испортить результаты от её деятельности процесс инвестирования доверяется исключительно профессионалам).

Виды инвестиционных стратегий

Виды инвестиционных стратегий могут отличаться друг от друга в зависимости от того, каким типом вложений занимается инвестор, а самое главное какие цели преследует. Основные стратегии, которыми пользуются инвесторы, ведущие инвестиционную деятельность в области финансов:

  • агрессивная стратегия — всегда направлена на получение максимального уровня прибыли в минимальные промежутки времени
  • консервативная стратегия не ставит перед собой цели быстрого обогащения, а наоборот, главной её задачей будет поддержание объёма активов на текущем уровне (безопасность)
  • умеренная стратегия при прочих равных условиях направлена и на сохранение и на умеренный рост инвестиционного капитала инвестора.

Нужно понимать, что причиной выбора инвестора в пользу финансовых инвестиций это высокие уровни доходности. Именно это их главная задача.

В ситуации, когда руководящий состав компании отдаёт приоритет в пользу технического и технологического развития, увеличения площадей производства, повышения количества и качества выпускаемой продукции, то целесообразно использовать прямые инвестиции. В таком случае стратегия инвестирования будут сводиться к следующим типам:

  • усиленный рост (используют компании, применяющие в развитии собственного бизнеса инновации в производстве и управлении)
  • инерционный рост (подходит при закрытии проекта, банкротстве, ликвидации предприятия)
  • ограниченный рост (используют предприятия занимающие лидирующее и устойчивое положение на рынке, либо компании ограниченные в ресурсах)
  • комбинированная стратегия (подходит для очень крупных организаций, обладающих множеством структурных подразделений и отделов для каждого из которых разработана собственная инвестиционная стратегия).

Разработка стратегии

Разработка инвестиционной стратегии предприятия это последовательный и отлаженный механизм, благодаря которому субъект может спланировать будущую инвестиционную деятельность, а также организовать процесс её регулирования и управления.

Этапы разработки зависят от предсказуемости внешних и внутренних факторов, влияющих на инвестиционную деятельность в отчетном периоде, и выглядят следующим образом:

  • формулировка политики компании и её приоритетных целей и задач
  • оценка и анализ внешней среды, структуры рынка, конкурентов и т.п.
  • разработка инвестиционной политики
  • разработка механизмов осуществления инвестиционной деятельности (целый комплекс мер от управленческого характера до изыскания всех необходимых ресурсов)
  • оценка результатов принятых инвестиционных решений (закладываются ожидаемые результаты будущих инвестиций, чтобы в дальнейшем можно было дать оценку проделанной работы).

Инвестиционной деятельностью занимаются как частные лица и юридические, так и отдельные страны и их регионы. Конечно, задачи, которые каждый из них решает, очень сильно разнятся, и результаты в том числе. Чем крупнее инвестор, тем обширнее и шире пул его инвестиционных идей.

Частные инвесторы задаются целью получения финансовой независимости либо удовлетворительного финансового состояния, в то время как крупные инвесторы помимо получения дохода решают социальные, экологические, политические и другие задачи.

Примером крупного инвестора возьмём отдельный регион государства.

Механизм разработки инвестиционной стратегии региона:

  1. формулировка стратегических целей развития
  2. инвентаризация доступных инвестиционных ресурсов в регионе
  3. оценка существующего инвестиционного климата
  4. выявление возможности привлечение государственной поддержки
  5. определение направлений и путей развития экономики в регионе
  6. организация процедуры принятия мер способных улучшить инвестиционный климат и привлекательность
  7. составление списка приоритетных инвестиционных проектов
  8. оценка социально-экономических последствий по результатам запланированной инвестиционной деятельности
  9. разработка всех необходимых механизмов и принятие комплекса мер по реализации инвестиционной стратегии региона, определение точек контроля и лиц, ответственных за управление.

Инвестиционная стратегия региона это инструменты, методы и способы, позволяющие руководству территориального образования привлечь инвестиционные средства отечественных и иностранных инвесторов и использовать их с целью повышения качества жизни и развития приоритетных направлений деятельности.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector