Star-company.ru

Лайфхаки от Кризиса
3 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Инвестиции в альтернативную энергетику

Инвестиции в энергетику в России и в мире: как успешно вложить деньги в энергетические инвестиции

Энергетика — основа российской экономики, ее развитие всегда было в приоритете. Без постоянных денежных вливаний такая мощная отрасль просто не выживет. Вот поэтому инвестиции в энергетику актуальны, они стратегически важны.

Отсутствие полномерного государственного субсидирования делает привлечение сторонних капиталов в отрасль особо важными.

Факторы, влияющие на эту значимость:

  • Нестабильная экономика в стране.
  • Прямая зависимость промышленности от энергетики.
  • Недостаточное финансирование отрасли резко отражается на экономической картине в масштабах страны.

Эти проекты помогут преувеличить капитал:

Инвестиционная политика

Вложение средств в энергетическую отрасль в настоящее время в основной своей массе приходится на долю частных капиталов. Сохранение тенденции больших вливаний не гарантирует той отдачи, на которую порой рассчитывают инвесторы. Особенность таких вложений в том, что они не могут быстро окупиться .

Успешное инвестирование в энергетику — долгий процесс, рассчитанный на несколько десятилетий. Именно по этой причине есть определенные, но вполне оправданные риски с единственной поправкой: это игра «в долгую», не для любителей быстрого обогащения.

В последнее время просматривается тенденция, что до 90% инвестиций в отрасль составляют частные капиталы, оставшаяся часть приходится на долю государственного финансирования.

Все большее число инвесторов стали рассматривать нестандартные энергетические ресурсы

Инвестиции в альтернативную энергетику

Россия богата своими природными запасами: нефть, газ, уголь. При таком изобилии сложно начинать экономить ресурсы, а вот в странах Евросоюза — напротив. При постоянном импорте топлива и других энергоносителей невольно задумаешься об альтернативных источниках питания промышленности. Так, давно открытые, но не достаточно широко используемые, способы выработки энергии, могут стать заметной статьей экономии для стран Европы.

В отличие от богатой ископаемыми России, Запад смело вкладывает активы в энергетику , достаточно быстро приносящую ощутимые дивиденды. Около одной десятой доли на европейском рынке энергоресурсов занимают не привычные для нас способы.

Характеристика энергетических инвестиций в альтернативу:

  • Это перспективно для стран, импортирующих топливо и желающих иметь автономное обеспечение, на которое не будут влиять внешние причины: политика, экономическое положение стран-поставщиков и прочие факторы.
  • Такая энергия, выработанная на месте, без путепроводов и посредников — дешевле.
  • Это экологично, не наносит вред природе.
  • Такая «добыча» энергии не привязана к месторождениям, ее можно осуществлять в любой местности.
  • В отличие от традиционных, основанных на добыче и переработке газа, нефти и угля, эта отрасль более подвижна и доходна.

Инвестиции в солнечную энергетику вполне были бы оправданны, учитывая особенности некоторых регионов: Алтая, Якутии и Тывы. Есть готовые проекты, разработанные для этих территорий. Но, учитывая недостаточное финансирование, расходы по строительству приходятся на государственный бюджет, поэтому они так и не осуществлены.

При правильной организации окупаемость намного быстрее и потому привлекательность для инвесторов более высокая

Виды альтернативной энергии

Перечислим и рассмотрим основные, перспективные виды нетрадиционных энергоносителей, вложения средств в развитие которых можно рассматривать с дальнейшей перспективой.
Виды:

  1. Энергия солнца. Она считается доступной в любой точке земного шара. Ежедневная выработка светилом миллионов киловатт мощности в силах обеспечить энергией всех. При этом ресурс самовозобновляемый и неисчерпаемый. Для сбора и преобразования такой энергии необходимо оборудовани е, которое может быть как локальным (для обеспечения одной семьи), так и глобальным.
  2. Геотермальная энергия. Основывается способ на преобразовании тепловой энергии земных недр, преимущественно используется в горной и предгорной местности.
  3. Энергия волн. Приливы и отливы будут всегда, а сила, несущая волну, колоссальна. При получении механической энергии волны, ее преобразуют в электрическую.

Энергетические инвестиции в альтернативные виды наращивают актуальность, и такая тенденция будет сохраняться с истощением природных — не восполняемых ресурсов.

Данный способ вложений является одним из самых длительных процессов

Как же вложить средства в эту отрасль:

  • Венчурный ПИФ, специализирующийся на альтернативных видах энергии. Если успеть вложиться в период основания фонда, прибыль обещает быть высокой.
  • Приобретение акций компании-добытчика энергии. Прибыль составит дивидендная часть и средства от выгодной продажи после роста курса.
  • Покупка доли в фонде, пакет акций которого помимо прочих, включает и акции альтернативных энергодобывающих компаний. Так можно подстраховаться, не вкладывая весь капитал в энергетику.
  • Способ не для слабонервных — вложение средств в разработку новых методов добычи и преобразования энергии.

Необходимо разбираться в данной сфере и стараться не вложиться в нежизнеспособный проект

Энергетика — вложить деньги и не ошибиться

Альтернативные способы считаются достаточно перспективными, но молодыми, и просчитать риски сложно. Зато доходность, которую обещают инвесторам, составляет около 400%. Чем обусловлена такая большая цифра? Затраты на проекты достаточно не велики, энергия самовозобновляемая, то есть она практически бесконечная. Акции растут постоянно, принося неплохие дивиденды своим владельцам.

С другой стороны, при постоянно истощающихся месторождениях нефти, газа и угля, находятся все новые места, полные ресурсов. И мир не может так просто отказаться от привычных видов энергии, ведь преобразование и реорганизация предприятий тоже требуют расходов.

Помимо отраслей с истощающимися и альтернативными ресурсами, есть еще одно отрасль — аутсайдер. У всех в памяти многочисленные аварии, чреватые человечеству серьезными последствиями. Но в, то, же время есть страны в Средней Азии, которые не готовы отказаться от АЭС . И при желании, инвестировать в их компании никто запретить не может.

Читать еще:  Как грамотно инвестировать

Инвестиции в атомную энергетику значительно сократились

Подведя итог, можно сказать, что пока новый мир хочет перейти на экологичное энергообеспечение, старый мир не в силах расстаться со своими привычками и делить рынок с новаторами. Только с истечением достаточного количества времени будет ясно, за кем большая прибыль. Пока же, каждый выбирает для себя.

Инвестиции в альтернативную энергетику

По подсчетам Bloomberg, инвестиции в отрасль возобновляемой энергетики в 2018 году составили во всем мире $289 млрд, причем сюда не входят вложения в большие ГЭС мощностью свыше 50 МВт. Сумма выглядит солидной, но в действительности она на 11% меньше, чем была годом ранее (более $326 млрд).

Аналитики центра REN21, работающего под эгидой Программы ООН по окружающей среде, называют снижение инвестиций одной из десяти ключевых тенденций в «зеленой» энергетике в 2018 году. Причиной тому стало не падение интереса инвесторов, а упрощение и удешевление технологий, уверяют они: солнечные батареи и ветряки становятся все дешевле.

Снижение инвестиций в 2018 году не меняет общей картины: уже девятый год подряд вложения в отрасль стабильно превышают $230 млрд, пишут аналитики REN21 в ежегодном обзоре возобновляемой энергетики. Если же включать в «зеленую» энергетику все ГЭС вплоть до самых крупных, вложения в отрасль превышают совокупные инвестиции в энергетику на других источниках четвертый год подряд.

Мировым лидером по объему инвестиций в «зеленую» энергетику является Китай: в 2018 году совокупные вложения (то есть запуск мощностей, научные разработки, государственное и частное финансирование) там составили $91,2 млрд. Это вдвое больше, чем инвестировали США, и около трети от общих вложений в мире.

Политика Пекина — единственная причина снижения мировых инвестиций в отрасль в прошлом году. Долгие годы «зеленая» энергетика Китая подпитывалась щедрыми субсидиями властей. Оплачивал все это потребитель через коммунальную платежку. Но поля солнечных батарей разворачивались в малонаселенных районах, где для таких мощностей нет ни потребностей, ни соответствующей инфраструктуры. В мае 2018 года власти урезали размер субсидий, из-за чего инвестиции в солнечную энергетику Китая по итогам года составили $40 млрд против $89 млрд в 2017-м. Если бы не это, общее финансирование «зеленой» энергетики в мире за прошлый год показало бы даже рост.

Второе место, после Китая, с $48,5 млрд инвестиций в 2018 году занимают США, следом с большим отрывом идут Япония ($18,3 млрд), Индия ($15,4 млрд), Австралия ($9,5 млрд) и Великобритания ($8,3 млрд). Всего в мире 19 стран, вложивших за прошлый год более $2 млрд в «зеленую» энергетику. Одной из них впервые стала Украина, где объем инвестиций за год вырос в 15 раз, до $2,4 млрд. Россия в этот список не входит.

Практически все деньги в поддержку отрасли идут на развитие либо солнечной (48% всех инвестиций), либо ветряной энергетики (46% вложений). Опять же, сейчас это сопоставимые цифры — $139 млрд и $134 млрд соответственно, но в предыдущие годы солнечные батареи привлекали гораздо больше средств, чем ветряки. Описанные выше события в Китае обвалили мировой рынок инвестиций в солнечную энергетику на 22%, тогда как рынок ветровых установок прибавил в прошлом году 2%.

Серьезный скачок сделала биоэнергетика: с новыми проектами в Японии, Великобритании, ОАЭ и даже Сербии инвестиции в этот сектор за год выросли в 1,5 раза, до почти $9 млрд. Выработка биотоплива, геотермальные станции и небольшие ГЭС занимают совсем незначительную долю мировых инвестиций.

ГЭС мощностью свыше 50 МВт не входят в классификацию «зеленой» энергетики Bloomberg, но аналитики REN21 подсчитали, что в 2018 году такие проекты привлекли $16 млрд инвестиций. Годом ранее, когда в США и Китае финансировали строительство нескольких крупных плотин, показатель был на 60% выше.

Для понимания, из почти 200 российских ГЭС только 62 плотины имеют мощность более 50 МВт. Крупнейшая из них, Саяно-Шушенская ГЭС, обладает установленной мощностью 6,4 ГВт.

Сейчас основным способом использования биомассы в энергетике является отопление. Четверть тепловой энергии жилые и коммерческие здания во всем мире получают от биотоплива. В подавляющем большинстве случаев это использование традиционной биоэнергии — банальный обогрев горящими поленьями используют в беднейших регионах земли, и точную статистику тут собрать трудно. Современную биоэнергетику используют городские власти для центрального отопления кварталов, где на нее приходится 95% всех используемых возобновляемых источников энергии.

В промышленности традиционное биотопливо не используется, а современные технологии обеспечивают 6,1% нужд в тепловой энергии. Перспективы применения, отмечают авторы обзора, зависят от конкретной отрасли. Сталелитейной промышленности низкотемпературное биотопливо не подходит, тогда как на цементном производстве оно может успешно заменить используемый сейчас для выработки тепла каменный уголь.

В меньшей степени биотопливо применяется на транспорте (3% потребляемой энергии) и для выработки электричества (2,1%). Основной объем энергии из биологических источников на транспорте получают автомобили, хотя замещение биотопливом керосина для самолетов входит в планы многих авиакомпаний.

  • мелкомасштабная установка солнечных батарей ($36,3 млрд);
  • НИОКР ($13 млрд, причем $7,5 млрд пришлось на частное финансирование разработок и только $5,5 млрд — на государственное);
  • привлечение финансирования на открытом рынке ($6 млрд);
  • прямые венчурные и частные инвестиции ($2 млрд).
Читать еще:  Экономическая сущность инвестиций и капитальных вложений

Сейчас финансовые потоки в отрасль возобновляемой энергетики продолжают сужаться. За первый квартал 2019-го они составили $45,4 млрд, что на 29% ниже, чем за аналогичный период прошлого года. Если так пойдет и дальше, в этом году инвестиции в «зеленую» энергетику окажутся ниже $200 млрд впервые с 2009-го. Исправить положение может нарастающий тренд отказа от угольной энергетики, вот только сэкономленные на этом деньги необязательно идут на поддержку возобновляемых источников, отмечают аналитики REN21.

Вложения в альтернативную энергетику — выгодная инвестиция

iShares Global Clean Energy ETF

  • Биржевой фонд iShares Global Clean Energy ETF (ICLN) отслеживает динамику индекса S&P Global Clean Energy Index, который инвестирует в компании альтернативной энергетики по всему миру.
  • Сектор альтернативной энергетики продолжает развиваться высокими темпами, несмотря на то, что президент США является сторонником традиционной энергетики и при этом уже успел отменить указ по борьбе с климатическими изменениями.
  • Ключевым плюсом фонда iShares Global Clean Energy ETF является его глобальная диверсификация, что позволяет как сбалансировать риски, так и получить повышенный доход от роста акций представителей сектора альтернативной энергетики, торгующихся на рынке Китая и Гонконга, на долю которых сейчас приходится чуть менее 40% от общего объема возобновляемых мощностей.
  • Дивидендная доходность фонда составляет 3,41%.

Мы рекомендуем фонд iShares Global Clean Energy ETF к покупке со среднесрочной целью на уровне $10.

Основные сведения

Активы под управлением

Комиссия за управление

Доходность фонда

Краткое описание эмитента

Биржевой фонд iShares Global Clean Energy ETF (ICLN) отслеживает динамику индекса S&P Global Clean Energy Index, который инвестирует в компании альтернативной энергетики по всему миру.

В составе фонда находятся 28 наименований ценных бумаг, в частности, акции компаний солнечной, ветряной и геотермальной энергетики, а также бумаги производителей этанола и биоматериалов.

Общая сумма активов под управлением фонда составляет $79,719 млн, комиссия за управление — 0,47% годовых. Доходность фонда с начала года достигла 7,87%, за последние три месяца – 4,17%, дивидендная доходность 3,41%.

10 крупнейших вложений фонда включают:

Эмитент

Вес, %

Страна

COMPANHIA ENERGETICA DE MINAS GERA

CHINA EVERBRIGHT INTERNATIONAL

GAMESA CORPORACION TECNOLOGICA

VESTAS WIND SYSTEMS

ELECTRIC POWER DEVELOPMENT

CHINA LONGYUAN POWER GROUP

Источник: данные ishares.com

Факторы роста

Мы считаем, что отрасль альтернативной энергетики продолжит развиваться активными темпами, несмотря на то, что президент США является сторонником традиционной энергетики и при этом уже успел отменить указ по борьбе с климатическими изменениями. Отметим, что согласно данным Международного энергетического агентства (МЭА), суммарные установленные мощности альтернативной энергетики выросли в 2015 году на рекордные 153 ГВт за счет ввода в эксплуатацию ветряных (63 ГВт) и солнечных станций (49 ГВт). Также отмечается, что в 2015 году в мире ежедневно устанавливалось по 500 тыс. солнечных панелей, а в Китае каждый час запускалось по две ветряных станции. В итоге в 2016 году доля возобновляемых источников энергии в совокупных установленных мощностях превзошла мировую долю совокупных установленных мощностей угольных станций.

При этом по данным МЭА, на угольные электростанции в 2015 году приходилось 39% всей вырабатываемой в мире электроэнергии, тогда как на возобновляемые источники пока 23%. Однако ожидается, что к 2021 году доля альтернативной энергетики увеличится до 28%, причем темпы роста энергомощностей ежегодно до 2021 года будут составлять 13%. Также стоит отметить, что ключевым рынком для альтернативной энергетики является Китай, на долю которого приходится чуть менее 40% от общего объема возобновляемых мощностей.

Ключевым плюсом фонда iShares Global Clean Energy ETF является его глобальная диверсификация, что позволяет как сбалансировать риски, так и получить повышенный доход от роста акций представителей сектора альтернативной энергетики, торгующихся на рынке Китая и Гонконга, на долю которых сейчас приходится чуть менее 40% от общего объема возобновляемых мощностей.

Отметим, что 28,45% средств фонда вложены в акции Китая, тогда как 25,62% и 10,35% средств инвестировано в бумаги США и Бразилии. Далее идут Япония (7,38%), Испания (6,02%), Новая Зеландия (5,92%).

Технический анализ

С технической точки зрения, фонд торгуется в рамках восходящего канала с нижней границей в районе
$8 и верхней в районе $14. Стохастические линии направлены на юг, но при этом потенциал снижения уже ограничен.

Источник: данные Thomson Reuters

Мы рекомендуем покупать фонд iShares Global Clean Energy ET на ближайшие 12 месяцев и устанавливаем целевую цену $10.

Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.

Инвестирование в альтернативные источники энергии

Бытует мнение, что если это изобретено до нас, то никуда оно уже не денется. Так ли это? Хочу затронуть тему, на мой взгляд, наиболее актуальную на сегодняшний день – это инвестирование в альтернативные источники энергии. Недавно смотрел интервью одного известного ученого и общественного деятеля Пауля Гюнтера после его визита в Украину, он сказал:

Читать еще:  Инвестиционная емкость проекта

«Вы очень богатая страна, если знать, как использовать эти ресурсы. Если просто вы отбираете эти ресурсы и отдаете, вы на этом не заработаете, торговцы, которые забирают эти ресурсы, заработают на этом деньги. В этом нет ничего плохого, но когда есть молодая популяция, которая ищет работу, молодая популяция, которая хочет иметь здоровый климат, нужно лучше использовать эти ресурсы».

Хотя на каждом шагу говорят, что инвестиции в альтернативные источники энергии увеличиваются, но я позволю себе немного порассуждать на эту тему. По моему мнению, если инвестиции действительно растут и не просто растут, а самое главное воплощаются в жизнь, то это незамедлительно чувствуется. Пока что не видны на каждом шагу ветростанции, солнечные установки и т.д. Нет они, конечно, же есть, но в малых количествах, поскольку монополисты не сильно дают развернуться этой деятельности. Происходит это так. Компании монополисты (энергогенерирующие, нефтедобывающие) попросту скупают патенты и дальше не дают им ходу. Так как бурное развитие альтернативной энергетики сильно снизит уровень доходов от продажи нефти, газа и т.д. Пока на планете Земля есть нефть и газ, то их будут качать до последнего! Вопрос в том, что делать дальше? А ведь развитие именно альтернативной энергетики имеет огромную перспективу для стран СНГ. Обидно, конечно.

Но все же в большей степени хочется затронуть развитие инвестирования в альтернативные источники энергии именно в мире.

Виды источников альтернативной энергии

Несомненно одним из передовых рынков развития альтернативной энергетики является рынок электроэнергии:

Ветровые станции

Ветер кажется самым доступным источником энергии, но это рассеянный ресурс. Беда в том, что природа не придумала «месторождения» ветра. Трудно угадать его направление оно меняется очень быстро. Ветряки не загрязняют окружающую среду и это безусловно является их основным плюсом, но чтобы производить с их помощью достаточное количество электроэнергии, необходимо большое пространство земли. По данным агентства Bloomberg New Energy Finance объемы инвестиций в ветроэнергетику за 2011 год составляют – 74 млрд. долл., что на 17% ниже по сравнению с аналогичным 2010 годом.

Энергия Солнца

Один из неисчерпаемых источников энергии – Солнце. Солнце дает нашей планете ежесекундно 80 триллионов киловатт, это в несколько раз больше чем все электростанции мира! В Китае на данный момент построено сотни тысяч гелио печей, т.к. Китай с его населением нуждается в большом потреблении электроэнергии, где отапливаются площади 150 тысяч квадратных метров. В Швейцарии также сконструирована солнечная концентрирующая установка CSP. Эта установка может быть построена в любой точке мира, вместо системы зеркал тут используют специальную воздушную подушку. По данным агентства Bloomberg New Energy Finance за 2011 год объем инвестиций в солнечную энергетику выросли на 36% 136 млрд. долл., почти вдвое превысив инвестиции в ветроэнергетику.

Энергия моря

Ранее отвергнутые как малоперспективные проекты снова обратили на себя взор государств европейских стран. Причиной отказа была недостаточная эффективность по сравнению с другими, в частности – атомными. В 1988 году в Великобритании выяснили, что усовершенствованные установки снижают стоимость «морской» электроэнергии. С 1987 года она снизилась вдесятеро.

Это основные и самые популярные способы выработки электроэнергии альтернативные традиционным. Что же касается нефти, то тут до конца еще не развиты технологии, которые бы в полной мере заменяли нефть, поскольку нефть используют для многих целей.

Какой процент можно получить?

К сожалению, общий объем инвестиций в эту область снизился. Вам стоит четко осознавать, что подобный вид инвестирования достаточно рискован. В этой области, как и в природе, ничего нельзя сказать наверняка.

Отчет Bloomberg New Energy Finance подтвердил, что общее замедление глобальной экономики мало сказалось на буме в развитии энергосберегающих альтернативных технологий, размер инвестиций которых вырос в общем на 5% по сравнению с 2010 годом и составил 260 млрд. долл. С 2004 года размер инвестиций составил 1 трлн., но даже несмотря на это, такого темпа развития недостаточно, чтоб обеспечить все человечество энергией. Инвестиции в альтернативные источники энергии являются одними из самых перспективных в мире и, несмотря ни на что, в будущем человечество будет вынуждено перейти на них, т.к. все ресурсы рано или поздно исчерпаются, а нас становится все больше. Поэтому такие инвестиции, на мой взгляд, принесут большие прибыли в будущем и будут рассчитаны исключительно на долгосрочную перспективу.

Риски инвестиций в альтернативную энергетику

К прямым категориям риска можно отнести слишком длительный период запуска проекта. За несколько лет технологии могут усовершенствоваться, и вновь созданное предприятие будет вынужденно снова вкладывать средства в развитие и модернизацию своей технической базы.

Продолжительный период существования, хотя и перспективен в отношении долгосрочных инвестиций, все же имеет и свой недостаток. Для реализации проекта требуется немало времени, и не у каждого инвестора окажется достаточно средств для многолетних капиталовложений.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector